لكي يتم قياس مؤشر التكلفة الإنتاجية والعمولات بشركات التأمين ، خاصة العاملة في نشاط الممتلكات والمسئوليات ، لابد وأن يًقارن بمؤشر أخر له علاقة بالأقساط المباشرة أو الاكتتاب المباشر ، بمعنى أن اي جنيه زيادة في التكلفة الإنتاجية لابد وأن يقابله ما يدور حول 3 جنيهات تقريبا قسط مباشر ، لكي يتم تعويض التكلفة الإنتاجية و ما يليها من مصاريف أخرى عمومية وإدارية ودعم المخصصات لتحقيق وفورات من الأرباح الفنية ، ولكن بشرط أن يكون القسط المباشر لخطر تأميني تم التعامل معه فنيا سواء من حيث تقديره او تسعيره بصورة منضبطة دون تهاون في مؤشر التسعير للتباهي بالأقساط كأرقام لاتسمن ولا تغني من جوع إن لم تترجم نهاية العام المالي في صورة فائض اكتتاب تأميني أو ربح فني ، بدون إضافة عوائد الاستثمار.
تحليل يكتبه – ماهر أبو الفضل :
وأجري مركز خبري للدراسات والأبحاث تحليلًا عن التكاليف الإنتاجية والعمولات بشركات تأمين الممتلكات ومقارنة تلك التكاليف بالإكتتاب المباشر – وفقًا للأرقام الرسمية الصادرة من الهيئة العامة للرقابة المالية– ، وتضمن التحليل بعض العناصر منها قيمة الزيادة في التكاليف الانتاجية وما يقابلها من زيادة في الإكتتاب ، ونسبة الزيادة في كلا المؤشرين.
18.3 %معدل الزيادة في العمولات بنشاط الممتلكات ونسبة نمو الإكتتاب لاتتجاوز 17.1%
بشكل عام إرتفع معدل التكلفة الإنتاجية بشركات تأمين الممتلكات – العمولات وتكاليف الإنتاج – بنسبة 18.3% في العام المالي 2021/2022 ، مقارنة بالعام المالي السابق 2020/2021.
وفي المقابل ، شهد معدل نمو الأقساط المباشرة لشركات تأمين الممتلكات والمسئوليات إرتفاعًا بنسبة 17.1% فقط خلال العام المالي الماضي مقارنة بالسابق ، وفقًا للبيانات الرسمية الصادرة من الهيئة العامة للرقابة المالية والتي تم تحليلها من خلال مركز خبري للدراسات والأبحاث.
0.5 % فرقًا بين عمولات وأقساط القطاع الخاص والبوصلة تميل للزيادة في المؤشر الثاني
ووفقًا للتحليل الذي أجراه مركز خبري للدراسات والأبحاث ، نجحت شركات التأمين التابعة للقطاع الخاص في خفض معدل تكلفتها الانتاجية في العام المالي الماضي لتصل الي 21.2% مقارنة بالعام السابق ، وفي المقابل ، تمكنت تلك الشركات البالغ عددها 22 شركة في رفع معدل نمو أقساطها المباشرة بنسبة 21.7% خلال عامي المقارنة ، أي أن الفارق بين العمولات والإكتتاب المباشر في القطاع الخاص 0.5% ، وأن البوصلة تميل للزيادة في المؤشر الثاني.
9.3 % نسبة نمو أقساط مصر ممتلكات والتكلفة الانتاجية تلامس 1.9 مليار جنيه
وفي المقابل لم تتجاوز شركات التأمين الخاضعة للصندوق السيادي التي تزاول نشاط تأمين الممتلكات والمسئوليات – ممثلة في مصر للتأمين- من رفع معدل نمو الأقساط المباشرة مقارنة بالتكلفة الانتاجية ، بل علي العكس، شهد معدل التكلفة الانتاجية إرتفاعًا بنسبة 13.2% في عام 2021/2022 ، مقارنة بالعام المالي السابق 2020/2021 ، في مقابل نمو في الأقساط المباشرة لم يتجاوز 9.3% ، أي أن الفارق بين العمولات والإكتتاب المباشر في شركات الصندوق 3.9% ، وأن البوصلة تميل للزيادة في المؤشر الأول.
ووفقًا للتحليل الموسع الذي أجراه مركز خبري للدراسات – في إطار التحليلات الكلية لقياس كفاءة شركات التأمين وفق مجموعة مؤشرات تشكل في مجموعها صورة كاملة عن أداء وحدات السوق – بلغ قيمة الزيادة في التكلفة الانتاجية بشركات التأمين التابعة للقطاع الخاص نحو 616.7 مليون جنيه في نهاية العام المالي الماضي، مقارنة بالسابق ، لترتفع إلي 2905.5 مليون جنيه – 2.9 مليار- مقابل 3522.2 مليون جنيه – 3.5 مليار – خلال عامي المقارنة.
وفي المقابل ، بلغت قيمة الزيادة في معدل التكلفة الانتاجية بشركات التأمين التابعة للصندوق السيادي- ممثلة في مصر للتأمين الخاضعة إداريا لولاية مجموعة مصر القابضة للتأمين ، نحو 219 مليون جنيه ، لترتفع إلي 1881 مليون جنيه في يونيو 2022 ، مقارنة بنحو 1662 مليون جنيه في العام المالي السابق.
129 مليون جنيه متوسط قيمة الزيادة في 4 شركات وباقي وحدات السوق يكتفي بأقل من 50 مليون
وبلغ متوسط قيمة الزيادة في أكبر أربعة شركات في مؤشر التكلفة الانتاجية نحو 129 مليون جنيه ، فيما بلغ المتوسط العام في باقي الشركات البالغ عددها 19 شركة نحو 50 مليون جنيه.
وقبل الدخول في التحليل تفصيلًا وجب الإشارة إلي أن من مؤشرات التراجع التي يجب أن تسعي إليها شركات التامين، لا أن تفلت منها، مؤشر العمولات وتكاليف الإنتاج، خاصة إذا كان يقابل هذا التراجع نموًا في الأقساط المباشرة، لانه يعكس بشكل أو أخر السياسة التسويقية للشركة ، ودور الادارة التنفيذية في المشاركة لتحقيق خطط الشركة.
وفي المقابل، حينما تتساوي نسبة الزيادة في تكاليف الانتاج والعمولات مع النمو في الأقساط المباشرة فقد يكون الأمر مطلوبًا وإن كان غير مُستحب، لكنه ليس شرًا بالطبع.
المشكلة الرئيسية أن ترتفع العمولات وتكاليف الانتاج بنسب أكبر من حصيلة الأقساط المباشرة لأن لذلك دلالات فنية ، لاتتسع المساحة للخوض فيها .
جي اي جي تحل وصيفا في مؤشر الأعلي في تكاليف الانتاج وأليانز ثالثة
وتصدرت شركة مصر للتأمين قائمة شركات الممتلكات والمسئوليات في قيمة التكلفة الإنتاجية والعمولات بنحو 1881 مليون جنيه ، فيما حلت شركة جي أي جي GIG للتأمين في مركز لوصيف ، بقيمة 362 مليون جنيه ، وجاءت شركة أليانز للتامين في لمركز الثالث ، بتكلفة انتاجية قيمتها 359.7 مليون جنيه.
وضمت قائمة أكبر خمس شركات في التكلفة الإنتاجية ، أورينت للتأمين التكافلي والتي تبوأت المقعد الرابع ، تلتها شركة بوبا للتأمين الطبي بتكلفة انتاجية قيمتها 324.5 مليون جنيه.
رويال للتأمين ترفع عمولاتها 24.4% وأقساطها ترتفع بنحو 262.2 مليون جنيه
وحلت شركة قناة السويس في المركز السادس، بتكلفة انتاجية قيمتها 289.6 مليون جنيه ، تلتها شركة رويال للتأمين بنحو 252.8 مليون جنيه ، فيما حلت شركة أكسا في المركز الثامن ، بتكلفة قيمتها 209 مليون جنيه.
والمركز التاسع كان من نصيب شركة الدلتا للتأمين ، بتكلفة قيمتها 203.4 مليون جنيه ، تلتها شركة المهندس للتأمين بنحو 188.9 مليون جنيه ، فيما جاءت شركة المصرية للتأمين التكافلي ممتلكات في المركز الحادي عشر ، بتكلفة انتاجية قيمتها 184.6 مليون جنيه.
وثاق تنفق 156.1 مليون جنيه تكاليف إنتاج ونسبة نمو أقساطها 19.5%
وجاءت شركة سلامة البيت السعودي في المركز الثاني عشر، بتكلفة انتاجية قيمتها 171.2 مليون جنيه ، تلاها شركة وثاق للتأمين بنحو 156.1 مليون جنيه ، فيما حلت شركة ثروة للتأمين في المركز الرابع عشر بتكلفة انتاجية قيمتها 114.8 مليون جنيه ، تلاها مصر للتأمين التكافلي بنحو 74.6 مليون جنيه.
أما المركز السادس عشر فكان من نصيب فكان من نصيب شركة إسكان للتأمين، والتي بلغت فاتورة تكلفتها الانتاجية نحو 56 مليون جنيه ، تلاها طوكيو مارين بنحو 50.7 مليون جنيه ، ثم أروب للتأمين بقيمة 45.2 مليون جنيه.
وفي المراكز من التاسع عشر حتي الثالث والعشرين ، جاءت كلًا من AIG وجمعية التأمين التعاوني ومدي للتأمين ووطنية وتشب، بتكلفة انتاجية مرتبة علي النحو التالي 44.1 مليون جنيه ، و43.9 مليون جنيه ، و31.5 مليون جنيه ، و27.5 مليون جنيه ، و7.6 مليون جنيه.
وطنية ومدي وAIG الأعلي في مؤشر نسب الزيادة في العمولات ووثاق وإسكان وبوبا الأقل
وفي سياق متصل ، تصدرت شركة وطنية للتأمين قائمة الأعلي في نسب الزيادة بتكاليف الإنتاج والعمولات في العام المالي الماضي، مقارنة بالسابق ، مسجلة زيادة في تكاليفها بنسبة 310.5% ، لكنها نجحت في رفع معدل نمو الإكتتاب المباشر المقابل بنسبة 336.7% كنسبة وليس كرقم.
وحلت شركة مدي للتأمين وصيفًا لشركة وطنية في مؤشر الأعلي بنسب الزيادة في التكاليف الإنتاجية العمولات بنسبة 215% ومع ذلك فإن العائد عليها كنمو في الإكتتاب المباشر لم يتجاوز 156.4%.
AIG ترفع عمولاتها 52.1% وأقساطها المباشرة تراجعت بنسبة 70.4%
وعلي الرغم من أن شركة AIG كانت لديها سخاءً في التكاليف الانتاجية والعمولات خلال العام المالي الماضي، بنسبة زيادة تصل الي 52.1% إلا أن العائد عليها من الإكتتاب المباشرة كان بالسالب ، حيث تراجعت معدلات النمو لتسجل سالب 70.4%.
وجاءت شركة أورينت في المرتبة الرابعة بمعدل زيادة في تكاليف الانتاج بلغت 41.2% إلا أن العائد كنسبة ورقم في مؤشر الإكتتاب المباشر كان أكبر محققًا نموًا في الإكتتاب نسبته 46.1%.
ثروة للتأمين ترفع عمولاتها 39.3% وأقساطها تنمو 46.7%
من ناحية أخري علي الرغم من زيادة التكلفة الانتاجية في شركة ثروة للتأمين بنسبة 39% في العام المالي الماضي، لتحل به تالية لشركة أورينت ، إلا أن نسبة النمو في الاكتتاب المباشرة كان أكبر بنسبة كبيرة ، محققة نحو 46.7%.
أما المركزين السادس والسابع ، فكانا من نصيب شركتي جي اي جي وأليانز للتأمين ، حيث رفعت الأولي تكاليف انتاجها بنسبة 39.1% إلا أن معدل الزيادة في الاكتتاب لم يتجاوز 36.4% ، أما أليانز للتأمين فقد رفعت تكاليف انتاجها بنسبة 38.8% إلا أن النمو في الاكتتاب بلغ 49.5%
نسبة زيادة تكاليف الانتاج في المهندس للتأمين 27.6% ونمو الأقساط 32.2 %
وجاءت شركة المهندس للتأمين ، في المركز الثامن بمؤشر التكلفة الانتاجية وعلاقته بمعدل نمو الأقساط المباشرة ، حيث بلغت نسبة الزيادة في التكلفة الانتاجية نحو 27.6% إلا أن العائد من الاكتتاب كان أكبر محققة معدل نمو نسبته 32.2%.
أكسا قلصت تكاليفها الإنتاجية 16.3% فإرتدت إليها بتراجع 29.3% في الإكتتاب
مؤشر العلاقة بين الزيادة في تكاليف الانتاج ونسبة النمو في الاكتتاب المباشر بشركات تأمين الممتلكات ، تذيلته شركة أكسا للتأمين ، والتي قلصت تكاليفها الانتاجية والعمولات بنسبة 16.3% في العام المالي الماضي، ومع ذلك إرتد عليها هذا التقليص بالسالب ، لتتراجع معدلات الزيادة في أقساطها بنسبة 29.3% دفعة واحدة.
